Hay razones para sentirse incómodo con la rentabilidad del capital de TransAct Technologies (NASDAQ:TACT)

Análisis de acciones

Hay algunas tendencias clave que debemos buscar si queremos identificar el próximo multi-embolsador. Un enfoque común es intentar encontrar una empresa con rendimientos sobre el capital empleado (ROCE) que estén aumentando, junto con una cantidad creciente de capital empleado. Básicamente, esto significa que una empresa tiene iniciativas rentables en las que puede seguir reinvirtiendo, lo cual es una característica de una máquina de capitalización. Sin embargo, después de investigarTecnologías TransAct(NASDAQ:TACT), no creemos que las tendencias actuales encajen en el molde de una empresa multiembolsadora.

Para aquellos que no lo saben, el ROCE es una medida del beneficio anual antes de impuestos de una empresa (su rendimiento), en relación con el capital empleado en el negocio. Para calcular esta métrica para TransAct Technologies, esta es la fórmula:

Rendimiento del capital empleado = Ganancias antes de intereses e impuestos (EBIT) ÷ (Activos totales - Pasivos corrientes)

0,045 = 1,7 millones de dólares ÷ (52 millones de dólares - 13 millones de dólares) (basado en los últimos doce meses hasta marzo de 2023).

Por lo tanto,TransAct Technologies tiene un ROCE del 4,5%.En última instancia, se trata de una rentabilidad baja y un rendimiento inferior al promedio de la industria tecnológica del 7,2%.

Consulte nuestro último análisis de TransAct Technologies

En el gráfico anterior hemos medido el ROCE anterior de TransAct Technologies en comparación con su desempeño anterior, pero podría decirse que el futuro es más importante. Si lo desea, puede consultar las previsiones de los analistas que cubren TransAct Technologies aquí paragratis.

A primera vista, la tendencia del ROCE en TransAct Technologies no inspira confianza. En los últimos cinco años, los rendimientos del capital han disminuido al 4,5% desde el 25% hace cinco años. Sin embargo, dado que tanto el capital empleado como los ingresos han aumentado, parece que el negocio actualmente está buscando crecer, como consecuencia de los rendimientos a corto plazo. Y si el aumento de capital genera rendimientos adicionales, la empresa y, por tanto, los accionistas, se beneficiarán a largo plazo.

Aunque los rendimientos del capital han caído en el corto plazo, nos parece prometedor que tanto los ingresos como el capital empleado hayan aumentado para TransAct Technologies. Sin embargo, a pesar de las tendencias prometedoras, la acción ha caído un 44% en los últimos cinco años, por lo que aquí podría haber una oportunidad para los inversores astutos. Como resultado, recomendamos investigar más a fondo esta acción para descubrir qué nos pueden mostrar otros fundamentos del negocio.

TransAct Technologies tiene algunos riesgos, lo notamos2 señales de advertencia(y 1 que nos incomoda un poco) creemos que deberías conocerlo.

Si bien TransAct Technologies no obtiene el mayor rendimiento, consulte estogratislista de empresas que obtienen altos rendimientos sobre el capital con balances sólidos.

Descubra si TransAct Technologies está potencialmente sobrevalorada o infravalorada consultando nuestro análisis exhaustivo, que incluyeestimaciones de valor razonable, riesgos y advertencias, dividendos, transacciones privilegiadas y salud financiera.

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TransAct Technologies Incorporated diseña, desarrolla y comercializa impresoras y terminales especializadas y basadas en transacciones en los Estados Unidos e internacionalmente.

Balance adecuado con crecimiento limitado.